印度P2P现金贷方兴未艾 监管成行业兴衰关键

　　10月31日消息，P2P现金贷在中国发展得如火如荼的同时，在印度也找到了适合扎根生存的土壤。据《电商报》了解，目前印度P2P借贷公司的总数已经突破30家，每年贷款额约为35亿卢比;并且，其市场规模正以每月20%的速度快速增长。

　　印度人口众多，有一大批借款者因为银行繁琐又严苛的信贷规制而被拒之门外，对于那些难以获得融资的人来说，P2P现金贷平台成了他们的替代选择。据印度信贷行业信息公司TransUnion CIBIL发布的2018年报告称，印度有资格获得贷款的目标群体超过1.5亿，而这部分人无法得到正规银行的贷款服务。

　　与中国类似，中小微企业融资难的问题在印度也比较突出。据印度信用评级机构ICRA发布的统计数据显示，印度中小微企业的信贷需求缺口约为25万亿卢比。中小企业数量往往占企业总数的九成左右，是最活跃的创新主体，随着印度经济近年来的高速发展，这部分的信贷资金缺口将进一步扩大。

　　不同于欧美国家，印度的财富管理市场不太成熟，相关产业发展滞后，P2P现金贷的成长壮大顺应了庞大的市场需求。

　　为了防范P2P现金贷行业的野蛮生长，印度金融监管部门很快制定对P2P现金贷初创公司的监管指导政策。早在2016年，印度央行便发布了一项提案，将P2P现金贷公司划归到“分银行金融公司(NBFC)”这一特殊类别下，纳入银行监管机构的监管范畴，对相关企业发放非银行类金融公司的执照，同时对这些网贷平台交易进行管理。

　　随后，印度P2P网贷行业的第一部法规正式确立，相关细则对丢失贷款各方应承担的费用比例，透明的报告机制，贷款风险教育以及P2P平台控制报销的有限责任等各方面均做出明确要求。

　　同时，印度央行禁止平台做出任何类型回报的承诺和回报保证，这能有效防止平台出现大规模“坏账”。一些P2P平台为了吸纳资金，会承诺投资者将收到高额利息，如此一来，贷款人往往会因为无力偿还而直接违约;违约率居高不下，也会导致P2P平台“爆雷”。

　　据《电商报》了解，目前，印度国内现金贷平台为放贷者提供的贷款利息维持在20%-35%之间;放贷完成后，平台通过借贷双方抽成，每笔贷款获利约占贷款额的5%-7%。

　　印度P2P市场日趋火爆，吸引外界资本纷纷进入。去年10月，小米及其创始人雷军创建的顺为资本便领投了印度P2P平台Krazybee的800万美元融资;小米方面表示，未来五年内将向印度和印度创业公司投资约10亿美元。

　　除此之外，中国国内P2P现金贷市场日趋饱和，相关监管随之加码，众多现金贷平台集体“出海”，到印度拓展网贷市场有望成为可能，随着中国资本大量进入，印度P2P现金贷行业有望迎来高速发展阶段。

　　现金贷高速发展的过程中，会衍生一系列打着监管擦边球的马甲产品，这将给监管造成难度，作为普惠金融形式之一的P2P现金贷能否在印度实现健康发展，有效的监管措施将成为关键，印度央行的监管步伐才刚刚迈出。